Epstein-Zin設定の相対リスク回避をどのように計算しますか？
\newcommand{\E}{\mathbb{E}} 序文 この質問はに関連している異時点間の代替の弾力性については、この1と絶対的なリスク回避の定義については、この1。（数量によって動機付けすることができるものであれば、相対リスク回避の定義として二番目に近い関連その解く U(C(1−RRA/2))=E[U(C(1−ϵ))∣C].U(C(1−RRA/2))=E[U(C(1−ϵ))∣C]. U(C(1-RRA/2)) = \E[U(C(1-\epsilon))\mid C]. 質問 この質問では 、エプスタイン・ジン選好の相対的リスク回避を計算する方法を知りたいです。 消費配列を聞かせて与えることおよびlet C + T = （CとT、CとT + 1、。。。）。今、私はエプスタイン-罪の好みを持っているとしましょう、 U t（C + t）C=(C0,C1,...)C=(C0,C1,...)C=(C_0, C_1,...)C+t=(Ct,Ct+1,...)Ct+=(Ct,Ct+1,...)C_t^+ = (C_t, C_{t+1}, ...)fは時間アグリゲータであり、Qは、条件付きの確実性等価演算子です。すなわち、 F（C、Q）=（（1-β）C1-ρ+βQ1-ρ）1Ut(C+t)Ut=f(Ct,q(Ut+1(C+t+1)))={(1−β)C1−ρt+β(Et[U1−γt+1])1−ρ1−γ}11−ρ,Ut(Ct+)=f(Ct,q(Ut+1(Ct+1+)))Ut={(1−β)Ct1−ρ+β(Et[Ut+11−γ])1−ρ1−γ}11−ρ,\begin{align*} U_t(C_t^+) &= f(C_t, q(U_{t+1}(C_{t+1}^+))) \\ U_t &= \left \{(1-\beta) C_t^{1-\rho} + \beta \left(\E_t[U_{t+1}^{1-\gamma}]\right)^{\frac{1-\rho}{1-\gamma}} \right\}^{\frac{1}{1-\rho}}, \end{align*}fffqqq と QT=Q（UのT+1）=（ET[U 1 - γ T …